Các công ty giao dịch prop cung cấp đòn bẩy FX từ 1:75 trở lên

Ý nghĩa của đòn bẩy FX 1:75 trong thử thách công ty prop

Đòn bẩy trong chương trình nhà giao dịch được cấp vốn không giống với đòn bẩy tại một nhà môi giới bán lẻ. Khi các công ty trong so sánh trên quảng cáo đòn bẩy FX 1:75 hoặc cao hơn, họ đang mô tả sức mua mà bạn được phép sử dụng trên tài khoản đánh giá mô phỏng và, sau khi bạn vượt qua, trên tài khoản được cấp vốn. Bởi vì hầu hết các công ty prop bán lẻ giao dịch trên hạ tầng demo hoặc nội bộ thay vì đặt tiền của bạn vào vị thế môi giới thực, con số đòn bẩy là một quy tắc mà công ty đặt ra trong phần mềm — nó là một phần của hợp đồng bạn mua, không phải là một cơ sở ký quỹ được mở rộng bởi một nhà môi giới được quản lý.

Giới hạn 1:75 có nghĩa là với mỗi đơn vị số dư tài khoản được phân bổ cho các cặp ngoại hối, bạn có thể kiểm soát tối đa bảy mươi lăm đơn vị giá trị danh nghĩa. Trên tài khoản mô phỏng 100.000 USD, đòn bẩy 1:75 cho phép bạn giữ khoảng 7,5 triệu USD giá trị danh nghĩa FX mở trước khi chạm đến giới hạn ký quỹ — nhiều hơn rất nhiều so với hầu hết các nhà giao dịch đánh giá từng sử dụng, vì quy tắc giảm thiểu rủi ro của công ty, chứ không phải giới hạn ký quỹ, mới thực sự giới hạn kích thước vị thế.

Tại sao ngưỡng 1:75 lại nằm ở vị trí đó

1:75 là mức vừa phải đến hào phóng trong lĩnh vực prop. Nó có tính cho phép đáng kể hơn so với phần bảo thủ của thị trường và rõ ràng chặt chẽ hơn so với các đề nghị mạnh mẽ nhất. Đặt bộ lọc ở mức 1:75 hoặc cao hơn là một sự đánh đổi có chủ ý:

• So với các giới hạn thấp hơn (khoảng 1:20 đến 1:50) — các công ty giới hạn đòn bẩy FX thấp hơn thường báo hiệu phong cách quản lý rủi ro, thận trọng với tin tức. Đòn bẩy thấp làm cho việc thổi bay mức giảm hàng ngày hoặc giảm theo dõi bằng một giao dịch quá lớn trở nên khó khăn hơn, nhưng nó cũng buộc bạn phải cam kết nhiều ký quỹ hơn cho mỗi lot, điều này có thể cảm thấy hạn chế đối với các nhà giao dịch lướt sóng hoặc bất kỳ ai chạy nhiều vị thế FX có tương quan cùng lúc.
• So với các giới hạn cao hơn (1:100, 1:200 hoặc con số tiêu đề 1:500 mà một số công ty đưa ra) — đòn bẩy rất cao hiếm khi cho phép bạn giao dịch lớn hơn trong thực tế, vì mục tiêu lợi nhuận và mức giảm tối đa được cố định bất kể đòn bẩy. Điều nó thay đổi là mức ký quỹ mà một vị thế chiếm dụng, điều này quan trọng nếu bạn thích giữ nhiều giao dịch cùng lúc. Nhược điểm là con số tiêu đề đó khiến việc đặt quá lớn một lệnh vào dễ dàng và vi phạm quy tắc giảm thiểu rủi ro chỉ trong một bước.

Vì vậy, 1:75 thường phù hợp với nhà giao dịch muốn có không gian thoải mái để cấu trúc nhiều vị thế và dao động trong ngày mà không chịu áp lực ký quỹ của giới hạn thấp, nhưng không cần — hoặc không muốn — sự cám dỗ của đòn bẩy ba chữ số. Nó đủ sức mua để vận hành một sổ giao dịch FX tùy ý hoặc hệ thống bình thường; nó không phải là con số “đánh lớn hoặc về nhà”.

Ai phù hợp với mức 1:75 trở lên — và ai nên chọn thấp hơn

Ngưỡng này là mặc định hợp lý cho đa số nhà giao dịch đánh giá FX, nhưng không phải là phổ quát:

• Nó phù hợp với các nhà giao dịch FX trong ngày và dao động theo rủi ro phần trăm thay vì theo số lot tối đa, các nhà giao dịch đa cặp cần không gian ký quỹ cho nhiều vị thế mở, và bất kỳ ai có chiến lược thỉnh thoảng mở rộng vị thế theo xu hướng.
• Nó là quá đủ cho các nhà giao dịch vị thế và các nhà giao dịch hệ thống tần suất thấp, những người hiếm khi tiếp cận ngay cả giới hạn 1:30.
• Hãy xem kỹ các quy tắc, không phải con số, nếu bạn giao dịch lướt sóng theo tin tức hoặc giao dịch các vị thế đơn lớn — ở mức 1:75 đòn bẩy sẽ không ngăn bạn, vì vậy giới hạn lỗ hàng ngày và mức giảm theo dõi/tĩnh của công ty mới là rào chắn thực sự. Đòn bẩy tiêu đề cao hơn 1:75 hầu như không thay đổi gì về giới hạn rủi ro thực tế của bạn.

Những điều cần kiểm tra ngoài con số đòn bẩy

Đòn bẩy là một trong những thông số dễ quảng cáo nhất của công ty và cũng là một trong những thông số ít ý nghĩa khi đứng riêng lẻ, vì vậy hãy dùng so sánh trên để nhìn xa hơn nó:

• Cách đòn bẩy tương tác với mô hình giảm thiểu rủi ro — một giới hạn 1:75 hào phóng với mức giảm theo dõi chặt chẽ thực tế bảo thủ hơn một giới hạn 1:30 với mức giảm tĩnh cuối ngày. Hai quy tắc này phải được đọc cùng nhau.
• Đòn bẩy có thay đổi giữa giai đoạn thử thách và giai đoạn được cấp vốn không — một số công ty giảm đòn bẩy FX khi bạn được cấp vốn, vì vậy sức mua bạn đã thử nghiệm có thể không phải là sức mua bạn giao dịch với để nhận thanh toán thực.
• Mức 1:75 có áp dụng chỉ cho các cặp chính không — nhiều công ty đưa ra đòn bẩy FX cao nhất cho các cặp chính và áp dụng giới hạn thấp hơn cho các cặp phụ, ngoại lai, vàng hoặc chỉ số. Xác nhận con số áp dụng cho các cặp bạn thực sự giao dịch.
• Các hạn chế về cuối tuần, tin tức và giữ vị thế — đòn bẩy cao không có ý nghĩa nếu quy tắc cấm giữ qua các đợt phát hành dữ liệu hoặc phiên mà chiến lược của bạn phụ thuộc.

Cũng nên nhìn nhận rõ về bối cảnh rộng hơn. Các công ty prop kiểu này, ở hầu hết các quốc gia, không phải là nhà môi giới tài chính được cấp phép hoặc giám sát; ở hầu hết các khu vực pháp lý không có cơ quan quản lý riêng cho công ty prop, không có chương trình bồi thường nhà đầu tư cho phí thử thách của bạn, và không có sự tách biệt tiền khách hàng, vì bạn đang mua dịch vụ đánh giá thay vì mở tài khoản môi giới. Các quy tắc công ty công bố, tính nhất quán và khả năng xác minh lịch sử thanh toán, và sự rõ ràng trong cách họ xử lý mô hình demo so với live là những bảo vệ thực tế — hơn nhiều so với bất kỳ con số đòn bẩy đơn lẻ nào. Hãy coi 1:75 như một bộ lọc hữu ích cho sức mua thoải mái, rồi đánh giá từng công ty xem bộ quy tắc của họ có thực sự cho phép chiến lược FX của bạn hoạt động tốt hay không.

Các câu hỏi thường gặp

Đòn bẩy FX 1:75 có cho phép tôi giao dịch lớn hơn công ty prop có đòn bẩy thấp hơn không?

Không hẳn. Kích thước vị thế thực tế tối đa trong thử thách prop được xác định bởi mục tiêu lợi nhuận và giới hạn giảm thiểu rủi ro, không phải bởi giới hạn đòn bẩy. Giới hạn 1:75 chủ yếu giảm lượng ký quỹ mà mỗi vị thế chiếm dụng, điều này hữu ích nếu bạn giữ nhiều giao dịch cùng lúc. Nó không nâng cao giới hạn rủi ro mà các quy tắc giảm thiểu rủi ro áp đặt.

Đòn bẩy cao hơn 1:75 có luôn tốt hơn không?

Không. Khi đòn bẩy đủ cao để bạn giữ các vị thế bình thường một cách thoải mái, đòn bẩy thêm không mang lại nhiều lợi ích ngoài việc cám dỗ bạn đặt quá lớn một lệnh và vi phạm quy tắc giảm thiểu rủi ro. Đối với hầu hết nhà giao dịch đánh giá FX, 1:75 đã là đủ, và các quy tắc rủi ro của công ty quan trọng hơn nhiều so với việc đẩy lên 1:200 hoặc 1:500.

Tôi có còn được đòn bẩy 1:75 khi đã được cấp vốn không?

Đôi khi, nhưng không phải lúc nào cũng vậy. Một số công ty giảm đòn bẩy FX trên tài khoản được cấp vốn so với giai đoạn thử thách. Kiểm tra từng nhà cung cấp trong so sánh trên để xác nhận liệu con số 1:75 hoặc cao hơn có được duy trì đến giai đoạn được cấp vốn hay không, vì đó là tài khoản thực sự trả tiền cho bạn.

Giới hạn 1:75 có áp dụng cho mọi cặp FX không?

Thường thì đòn bẩy tiêu đề chỉ áp dụng cho các cặp chính, với các giới hạn thấp hơn cho cặp phụ, ngoại lai và kim loại như vàng. Nếu bạn giao dịch ngoài các cặp chính, hãy xác minh đòn bẩy cho các công cụ cụ thể đó thay vì giả định con số 1:75 được quảng cáo áp dụng cho tất cả.