Prop-Firmen, die mehr als $1.5M an Finanzierung anbieten

Was „mehr als 1,5 Mio. $ Finanzierung“ bei einem Prop-Trading-Unternehmen tatsächlich bedeutet

Im Proprietary Trading ist die „Finanzierung“ keine Geldsumme, die auf Ihr Bankkonto überwiesen wird. Es handelt sich um die Größe des simulierten Trading-Kontos, das Ihnen ein Unternehmen nach Bestehen seiner Bewertung zur Verfügung stellt, sowie um die Obergrenze, wie groß dieses Konto durch den Skalierungsplan des Unternehmens wachsen kann. Eine Seite, die nach Unternehmen filtert, die mehr als 1,5 Mio. $ anbieten, listet daher Programme auf, die es einem einzelnen Trader erlauben, ein großes Konto oder eine gestapelte Reihe von Konten mit insgesamt mehr als eineinhalb Millionen Dollar Kaufkraft zu betreiben. Der Gewinn, den Sie auf diesem simulierten Guthaben erzielen, ist für Sie nur durch den Gewinnanteil real, den das Unternehmen aus eigenen Mitteln auszahlt.

Die Marke von 1,5 Mio. $ liegt im oberen mittleren Bereich der Branche. Die meisten Retail-Prop-Firmen begrenzen ein einzelnes Bewertungskonto irgendwo zwischen 100.000 $ und 400.000 $ und erreichen größere Summen auf einem von zwei Wegen: durch einen integrierten Skalierungsplan, der Ihr Guthaben bei Erreichen konsistenter Gewinnmeilensteine erhöht, oder durch eine Maximalzuweisungsregel, die es Ihnen erlaubt, mehrere finanzierte Konten gleichzeitig bis zu einer kombinierten Obergrenze zu führen. Das Überschreiten von 1,5 Mio. $ bedeutet fast immer, dass Sie Letzteres, das Skalierungsergebnis oder beides betrachten, anstatt dass einem neuen Trader am ersten Tag ein 1,5-Mio.-$-Konto übergeben wird.

Warum die Schwelle von 1,5 Mio. $ wichtig ist und für wen sie geeignet ist

Der Sprung von einer typischen Obergrenze von 200.000 $–500.000 $ auf über 1,5 Mio. $ verändert die Mathematik auf eine bestimmte Weise. Bei einem täglichen Ziel von 1 % entspricht ein Guthaben von 1,5 Mio. $ ungefähr 15.000 $ simuliertem Gewinn an einem guten Tag, gegenüber vielleicht 2.000 $–5.000 $ bei den kleineren Stufen. Bei einem Gewinnanteil von 80 % ist das echtes, abhebbares Geld in einer anderen Größenordnung. Aber derselbe Multiplikator gilt auch für die Regeln: Ein maximaler Drawdown von 5 % bei 1,5 Mio. $ bedeutet eine Schwankung von 75.000 $, die das Unternehmen bei simuliertem Kapital bereit ist zu tragen, und die Unternehmen schützen sich entsprechend.

Diese Stufe eignet sich tendenziell für:

• Trader, die bereits Konsistenz bei kleineren Kontogrößen bewiesen haben und deren Positionsgrößen ihrem Vorteil entsprechen sollen, anstatt durch ein kleines Guthaben eingeschränkt zu werden.
• Systematische oder seltener handelnde Trader, deren Überzeugung pro Trade hoch genug ist, dass ein größeres Kapital die begrenzende Größe ist, nicht die Strategie.
• Diejenigen, die bereit sind, mehrere Konten zu verwalten, da ein Großteil der Finanzierung über 1,5 Mio. $ durch die Kombination mehrerer finanzierter Konten unter einer gemeinsamen Zuweisungsobergrenze erreicht wird, anstatt durch ein einzelnes Monsterkonto.

Für Anfänger ist dies eine schlechte Wahl. Ein größeres simuliertes Guthaben lockert die Drawdown-Prozentsätze nicht; es verstärkt die finanziellen Folgen eines Verstoßes gegen diese Regeln, und ein einzelner Regelverstoß bei einem großen Konto beendet die Vereinbarung genauso schnell wie bei einem kleinen.

Wie sich 1,5 Mio. $ im Vergleich zu niedrigeren und höheren Obergrenzen verhält

Im Vergleich zu den üblichen maximalen 200.000 $ oder 400.000 $ signalisieren die oben aufgeführten Firmen, dass sie sich wohl dabei fühlen, ernsthafte simulierte Größen an Trader zu vergeben, die kontinuierlich gute Leistungen zeigen, meist weil ihr Skalierungsplan oder ihre Multi-Konto-Politik großzügig ist. Im Vergleich zu Firmen, die 2 Mio., 4 Mio. $ oder höhere Schlagzeilenwerte angeben, ist eine Obergrenze von 1,5 Mio. $ oft die ehrlichere Zahl: Sehr große beworbene Maximalwerte sind häufig theoretische Endpunkte, die fast kein Trader erreicht, die hinter vielen Monaten ununterbrochen profitablen Tradings verborgen sind. Wenn Sie in dieser Hinsicht vergleichen, lesen Sie über die Schlagzeile hinaus:

• Handelt es sich bei den 1,5 Mio. $ um ein einzelnes Konto oder eine kombinierte Obergrenze über mehrere Konten?
• Ist es die Startzuweisung oder nur durch einen mehrstufigen Skalierungsplan mit Gewinn- und Zeitbedingungen erreichbar?
• Verschärfen sich die Drawdown-Regeln mit wachsendem Guthaben, und verbessert sich der Gewinnanteil, bleibt er gleich oder wird er auf höheren Stufen überprüft?

Regulierung, Risiko und was stattdessen zu prüfen ist

Es ist wichtig, klar zu sehen, was eine große Finanzierungszahl garantiert und was nicht. In den meisten Rechtsgebieten sind Retail-Prop-Firmen keine lizenzierten oder beaufsichtigten Finanzmakler. Sie kaufen einen Bewertungsservice, eröffnen kein reguliertes Brokerage-Konto, daher gibt es typischerweise keine Genehmigung durch lokale Regulierungsbehörden, keine Anlegerentschädigung und keine Trennung von Kundengeldern hinter Ihrem 1,5-Mio.-$-Konto. Das Guthaben ist simuliert und die Auszahlung ist ein vertraglich vereinbarter Gewinnanteil, der aus Firmenmitteln gezahlt wird. Eine größere Schlagzahl ist ein kommerzielles Versprechen, keine regulierte Garantie.

Da die eigenen Regeln und die Erfolgsbilanz des Unternehmens die Hauptabsicherung sind, sind die Dinge, die auf dieser Stufe überprüft werden sollten, praktischer Natur und nicht regulatorisch:

• Auszahlungshistorie. Bei größeren Kontogrößen haftet das Unternehmen für größere Auszahlungen, daher ist eine dokumentierte, wiederholte Auszahlungshistorie an finanzierte Trader wichtiger als jede beworbene Obergrenze.
• Klarheit bei Drawdowns. Ob der maximale Verlust auf dem Startguthaben, dem Eigenkapital oder einem gleitenden Höchststand berechnet wird, der Dollarwert dieser Regel bei 1,5 Mio. $ und was genau als Verstoß gilt.
• Konsistenz- und Begrenzungsregeln. Einige Firmen begrenzen, wie viel Ihres Gesamtgewinns aus einem einzelnen Tag oder Trade stammen darf, was die Nutzbarkeit eines großen Guthabens erheblich beeinflusst.
• Die Skalierungsbedingungen, die erforderlich sind, um tatsächlich 1,5 Mio. $ zu erreichen, und ob das Unternehmen Ihre Zuweisung nach einer Verlustperiode reduzieren kann.

Häufig gestellte Fragen

Bedeutet „mehr als 1,5 Mio. $ Finanzierung“, dass ich 1,5 Mio. $ in bar erhalte?

Nein. Die Zahl bezeichnet die Größe des simulierten oder Demokontos, das Sie nach Bestehen der Bewertung kontrollieren können, einschließlich jeglichem Wachstum durch den Skalierungsplan des Unternehmens. Sie erhalten niemals die 1,5 Mio. $ selbst. Was Sie erhalten können, ist Ihr vereinbarter Gewinnanteil, der aus den eigenen Mitteln des Unternehmens auf den Gewinn gezahlt wird, den Sie mit diesem Guthaben erzielen.

Sind 1,5 Mio. $ ein einzelnes Konto oder mehrere kombinierte Konten?

Das variiert je nach Unternehmen, weshalb dies das Erste ist, was Sie in der obigen Liste überprüfen sollten. Einige Programme erreichen dieses Niveau durch ein großes skaliertes Konto, viele jedoch, indem sie Ihnen erlauben, mehrere finanzierte Konten bis zu einer kombinierten maximalen Zuweisung zu halten. Die Regeln, Drawdown-Grenzen und Auszahlungsmechanismen können zwischen diesen beiden Strukturen unterschiedlich sein, also bestätigen Sie, welches Modell ein bestimmtes Unternehmen verwendet, bevor Sie vergleichen.

Muss ich mit 1,5 Mio. $ starten oder kann ich darauf hochskalieren?

Die meisten Firmen auf dieser Stufe übergeben einem neuen Trader nicht sofort ein 1,5-Mio.-$-Konto. Sie starten typischerweise mit einer kleineren Bewertungssumme und wachsen im Laufe der Zeit durch das Erreichen konsistenter Gewinnmeilensteine unter einem Skalierungsplan auf das Maximum. Prüfen Sie die spezifischen Gewinnziele, Zeitvorgaben und etwaige Verschärfungen der Drawdown-Regeln, die in jeder Skalierungsstufe gelten.

Ist eine höhere Finanzierungsobergrenze sicherer oder besser?

Nicht von alleine. Eine größere Obergrenze erhöht Ihre potenzielle Auszahlung, verstärkt aber auch die finanziellen Auswirkungen derselben prozentualen Drawdown-Regeln und sagt nichts darüber aus, ob das Unternehmen tatsächlich zahlt. In dieser Größenordnung sollten Sie die Auszahlungshistorie des Unternehmens, die Klarheit seiner Verlustgrenzen und die Realitätsnähe seiner Skalierungsbedingungen höher gewichten als die Schlagzahl der Finanzierung.